Всем добрый день!

Итоги за декабрь.

Покупки: НЛМК, Северсталь, ММК, ОФЗ-26234.

Продажи: Не было.

Дивиденды: Т-банк, Лукойл, Фосагро, Северсталь.

Купоны: ОФЗ-26248, ОФЗ-26238.

О финансах (рынок, ставка, индекс).

В этом месяце портфель хорошо так подрос. Индекс показал серьезный рост после заседания ЦБ по ставке. Которую вопреки консенсуса в 23 процента решили оставить на прежнем уровне в 21%.

Инфляцию мы побороть все еще не успели, но ЦБ решил использовать иные механизмы работы с деньгами, через сами кредитные организации.
Параллельно испытывая некоторое давление со стороны крупного бизнеса.
Разговоров о стоимости денег может быть масса. Разумеется, я совсем не экономист, поэтому мои суждения здесь могут показаться неуместны. На мой взгляд, борьба с инфляцией путем повышения ставки в текущей ситуации ведет уже к усугублению процесса.

Я всегда за создание определенных условий, в первую очередь для бизнеса.
С другой стороны, есть множество вещей мне неизвестных, поэтому в вопросах со ставкой и прочими политическими решениями я в большей степени опираюсь на факты, чем даже на свои рассуждения. Благо стратегия нам многое позволяет, прощая всякие некомпетенции, потому что зарабатывает на человеческой глупости.

Техническая картина выглядит достаточно привлекательно для слома продолжительной на этот раз коррекции. На днях, пускай и на малой ликвидности в последние дни уходящего года, мы прошли хаи 11 ноября и 16 октября, что моет быть весьма символично.

Закрытие недели перебило прежние недельные хаи октября и ноября, показав 3 сильные белые свечи из-за чего я сейчас не жду глубокого коррекционного снижения и буду искать точки для усиления некоторых позиций по своему портфелю.

На месячных графиках нам удалось сломить 7 месячную линию коррекции. После чего у нас появилось больше шансов на рост и боковик, хотя и продолжение тенденции снижения нам исключать из общих планов никогда не стоит.

В общем, ситуация интересная, посмотрим на ее дальнейшее развитие, никуда не отходя от нашей стратегии.

Если бы закрылись ниже прошлых недельных максимумов я бы ждал коррекции на 2500-2400 пунктов. Сейчас пока ориентируюсь на 2600. Посмотрим.

До следующего заседания по ставке у нас имеются шансы показать несколько недель снижения инфляции. Тем интереснее будет наблюдать за решением ЦБ по поводу ставки.

Понятно, что геополитические новости вносят куда большую волатильность в сердца инвесторов, поэтому мы на нее опираться не будем. Принимая по факту все, что случится, чтобы продолжать работать исключительно по стратегии.

Вот здесь слегка подробнее озвучены мысли за декабрь (фото, фото, фото, фото, фото, фото, фото, фото, фото, фото, фото).

Работа по портфелю.

Я продолжаю докупать облигации на строительство дома и все сопутствующие этим капексам траты.

Постепенно увеличиваю объем облигаций на ИИС, из-за ежегодного ограничения лимита пополнений и невозможности нарастить их долю в должном объеме в любой момент времени.

Все больше размышляю о том, чтобы переформатировать свой ИИС в один из расширенных цитрусов, чтобы каждый год собирать сливки волатильности, без особых усилий с моей стороны.

Из-за больших капитальных затрат комплексно приходится обращать внимание на Депозиты с Облигациями с точки зрения обслуживания Долга и размеров Семьи.

Структурно планирую основной цитрус держать на ИИС, разбавляя брокерские счета дивидендными акциями. Может быть в 2025 году я еще сильнее отойду от активного управления капиталом.

Основные планы по развитию портфеля я изложил в плане покупок на 2024 год. Совсем скоро подготовлю план на следующий год.

С другой стороны, в Планах покупок уже давно ничего не меняется.
Я, как инвестор, при этом неважно пассивный или активный, продолжаю переносить часть своего не только активного дохода в пассивные источники формирования будущих денежных потоков. Вот и вся история на фондовом рынке.
Остальное уже наличие или отсутствие компетенций, внутреннего стержня и особенности довнесений.

***
Я продолжаю наблюдать за доходностью, чтобы держать разумный баланс между классами активов. И в очередной раз жду подходящего момента — всплеска рыночной волатильности. Не переживая, что в долгосроке могу упустить определенные возможности. Которые обязательно повторятся в будущем.

Еще несколько мыслей по рынку, что отразил у себя в группе Практикующий Инвестор в контакте (Фото, фото, фото, фото, фото, фото, фото, фото, фото, фото).

Философия инвестиций.

В своей работе я как всегда опираюсь на три основных постулата:
Все Меняется,
нам Не дано Знать краткосрочного Будущего,
и Информационная Гигиена.

То есть, не переживай о том, что от тебя не зависит.
Работай строго и исключительно в рамках своей Стратегии и Компетенций.
Страх, еще никого не сделал богатым.
А вот оцепенение, слабость и депрессию с собой приносил.
Поэтому следует хорошенько подумать над тем, чем потчевать свое сознание и интеллект.

***
В очередной раз повторюсь, что на мою Стратегию пока гораздо в большей степени влияют личные обстоятельства, нежели какая-то рыночная суета и даже пресловутая геополитика. Все эти вещи можно учесть и просчитать намного заранее. Потому что в истории подобное случалось не так уж и редко, чтобы не замечать этого.

Поэтому я продолжаю сидеть на попе ровно и ждать момента, когда можно будет воспользоваться Человеческой глупостью сполна! Причем в обе стороны. В периоды безудержного роста от Жадности, влекущей к Эйфории. Так и в периоды глубочайших просадок, рождаемых Страхом, усугубленными Паникой.

Повторюсь, я держу кеш и облигации исключительно на случай крайне выраженного безрассудства толпы. Например, Сбер преф по 160, 128, 78, 38 и даже 9 рублей. С отображением этой картины и на другие бумаги.

Поживем, увидим.

Стратегия.

Стратегически мы зарабатываем не на компетенциях в экономике, финансах и бизнесе. Основные деньги мы делаем на человеческой природе.
И самое сложное в этом деле согласиться на то, что ты как и все остальные не настолько уж умный. Только признав этот факт, можно будет получать с рынка среднюю доходность с помощью стратегии ЛИБ. А затем еще чуть больше, за счет денег всех несогласных (за исключением небольшого количества практикующих профессионалов).

Мы по-прежнему покупаем Ресурсы и Технологии. Потому что ресурсов в мире больше не становится. А технологии процесс совершенствуют и повышают отдачу на вложенные ресурсы.

Тактики.

В экономике появилось много свободных денег, которые пока впитываются банками и фондами ликвидности. Думаю, при изменении стоимости денег они пойдут искать другие активы. Разумеется, в большей степени в качестве альтернативы для подавляющего большинства в абсолютном и относительном выражении остается такой простой и понятный инструмент как Недвижимость. При этом, у нас появились некоторые сложности с другим привычным инструментом начала 90-х, наличной валютой. Это позволяет надеяться, что часть ликвидности вольется в том числе и на фондовый рынок, что может прилично переставить текущие котировки по бумагам. При относительной отдаче на вложенный капитал в Недвижимость или Акции.

Если сказать короче.
То я жду более динамичного роста в Акциях нежели в недвижимости. Но исключать человеческую природу из этого уравнения не стоит. Безумству храбрых поем мы песню, уткнувшись в глупость орем безумно.

Здесь стоит отметить опасность математических ребалансировок, в моменты серьезной переоценки рынка, как вверх, так и вниз. Со временем инвестор должен найти баланс между математическОй и временнОй ребалансировками, иначе он рискует недополучать свою прибыль. Комбинированная модель ребалансировок зависит исключительно от опыта и компетенций использующего ее инвестора!
Никогда не стоит забывать об этом!!!

***
Для моей Стратегии ничего не меняется.
Я управляю сейчас капиталом тактически, опираясь на некоторые методики и структурно-каркасную модель.
И мне как всегда без разницы, куда пойдет рынок.
Доводов в рост и снижение можно привести не малое количество. Так какой смысл играть в угадайку, когда нам нужно просто наращивать количественно те активы, что создают полезную ценность для своих владельцев, по дороге переваривая инфляцию.

Портфель.

Портфель в декабре хорошо подрос.

Прилично добавила доля акций и облигаций, неплохо удалось нарастить и депозиты. Акции и Облигации выросли в большей степени за счет переоценки курсовой стоимости бумаг.

Денежный поток.

Денежный поток с фондового рынка в декабре получился хорошим. В основном за счет дивидендов Лукойла, который побаловал инвесторов молниеносной выплатой, а по стечению обстоятельств еще и быстрым закрытием дивидендного гэпа. Добавили кеша дивы Фосагро и Северстали.

Часть новых денег получены за счет зарплаты, депозитов и бизнеса.
Некоторые компании озвучивают свои решения по дивидендам, часть из которых мы получим в ближайшее время.

На конец декабря денежный поток по дивидендам превзошел прошлогодний примерно на 50%, по купонам примерно в 2,8 — 3 раза, а по депозитам к концу года примерно раз в 10-15.

***
Основные выплаты дивидендов подошли к концу в рамках Большого Дивидендного Сезона (БДС-2024).
Многие компании уже поделились своими дивидендами.
Основной поток пришелся на июль и август 2024 года. При этом, примерно четверть денежного потока по дивидендам в этом году мне лично заплатил Сургутнефтегаз.

В ближайшее время придут Дивы по акциям Татнефти, Роснефти, Пермского сбыта, Астры и купоны по ОФЗ-26234.

В любом случае, мы продолжим все собирать по факту и оценим в годовом финансовом отчете.

Префы Сургутнефтегаза могут порадовать инвесторов второй год подряд, но для этого не стоило становиться в прошлом году скептиком, продающим бумаги. Хотя и сегодня они торгуются с серьезным дисконтом в расчете на откуп по более низким ценам…

Фондовый Рынок настолько интересный феномен, поэтому способен огорчать не только пессимистов, но и радовать оптимистов, причем одновременно! Вот он очередной пример Практики Относительности.

Главное, чтобы эмоциональные качели не оказывали избыточного влияния на нас. Чтобы мы могли получать от этого процесса удовольствие, продолжая накапливать благосостояние.

***
В этом году я ожидаю небольшого снижения денежного потока. Потому что продолжаю снижать деловую активность. Стараюсь делать это без ущерба для Коллег, с которыми работаю. Оставляя возможности для взаимодействия в различном формате. Постепенно постараюсь свести к минимуму все активные источники дохода, полностью заменив часть выпадающего денежного потока с пассивных источников.

Планы на Дивиденды остаются реалистичными. Поэтому я продолжу наращивать свое присутствие по некоторым позициям в течение года.

Подушка безопасности

Подушка безопасности продолжает свое восстановление даже в процессе строительства и обустройства дачи. Все базовые вопросы для жизни закрыты. Остальные потребности не окажут серьезного влияния на наши семейные траты.

Будни (жизнь) самостоятельного пенсионера и Эмоциональная копилка.

Самые яркие моменты декабря!

Конечно же, время, проведенное с семьей (фото, фото, фото, фото).

Очередная поездка в Казань и встреча со студентами КНИТУ (Технологического Университета). Фото, фото, фото, фото.

Добавил фотографии с Друзьями и Коллегами в Москве с осенней конференции Смартлаба и после нее (фото, фото, фото, фото).

Мы подготовили несколько записей с Коллегами (фото, фото, видео, видео).

Провел занятия со школьниками другого класса в 6 гимназии по финансам (фото).

Провел две встречи со студентами Глазовского Политехнического Колледжа.

Встречаемся с учениками 2 класса 6 гимназии на регулярных занятиях по финансовой грамотности (фото, фото, фото).

Прочитали еще одну статью про развитие воракута в Глазове.

Продолжили тренировки по паркуру с ребятами.

Добавили новое оборудование для младших ребят на воркауте.

***
Продолжает свое развитие наш канал Академия Несложного процента в Телеграм и Ютуб (видео, видео, видео).

Для всех желающих мы запустили удаленный формат занятий в закрытом телеграмм канале «Академия НСП обучение» с формальной стоимостью для всех участников менее 100 рублей за час. Думаю, со временем такой аттракцион невиданной щедрости закончится и стоимость наших занятий продолжит расти.

Передал еще несколько книг в Библиотеку Инвестора, в том числе некоторое количество подарочных экземпляров от наших Коллег и Друзей, за что выражаю всем большую признательность и благодарность! (Фото, фото, фото).

Наш зал продолжает свое развитие благодаря поддержке Друзей и Коллег!

Наши преподаватели Дмитрий с Софьей продолжают вести занятия по курсу «Юный Инвестор», который пришел на смену курса «Адаптивные Чтения» и проводят занятия самостоятельно, пока я нахожусь на выездах.

Параллельно ребята ведут занятия со школьниками и студентами в удаленном формате. Записаться можно у Софьи Залетовой.
Сам я веду курс «Адаптивные Чтения» в удаленном формате очень редко и по наличию свободного времени. Но обязательно выхожу на занятия к нашим Коллегам, когда ребята подкопят вопросы.

Подготовил несколько статей на сайте, которые войдут в первую книгу по Элементарной математике управления Капиталом и Рисками от ЛИБ (фото, фото, фото).

Продолжаю работу по сайту и книгам, вывел игру в удаленный формат. Работаю над курсом для взрослых для самостоятельного обучения, без моего непосредственного участия.

Плюсом я запустил еще один долгосрочный проект для обретения благосостояния рядовым инвестором в провинции с нуля. Подробности будут отражены в ежемесячных комментариях, а годовые изменения в самой статье.

В остальном, месяц прошел как обычно.

Высказывания ЛИБ пока в работе. Их много, но я стараюсь прорабатывать материал на должном уровне (Фото, фото, фото).

***
Тренировки.

Продолжаются наши Открытые Тренировки по Воркауту  в Зале Штанги в Доме Спорта Прогресс по вторникам, четвергам и субботам с 18:30 до 19:30 (фото, фото, фото, фото).
Тренировки по Паркуру проходят в Доме Спорта на первом этаже по вторникам, четвергам и субботам с 17:30 до 18:30 (фото, фото).

Одну из тренировок мы провели в батутном центре. (Фото, фото).

Обучение.

Занятия клуба ШиреМысли проходят по пятницам с 16 до 17 часов в Библиотеке Набережного филиала по Советской 2. Ребята проводят эти занятия самостоятельно (фото, фото, фото, фото).

Курс Юный Инвестор (ранее — Адаптивные Чтения), проходит в удаленном формате. По всем вопросам обращаться к Софье Залетовой.

Занятия по курсу Практикующий Инвестор проходят удаленно по пятницам с 17 до 18 часов (МСК). В Библиотеке Набережного филиала по Советской 2 теперь мы встречаемся каждую первую пятницу месяца с 18 до 19 часов по местному времени. (фото, фото, фото, фото). Трансляции проводятся в закрытом телеграмм Канале «Академия НСП обучение». Уточнить все вопросы и записаться можно у Софьи Залетовой.

***
В очередной раз, хочу обратить особое внимание родителей к вопросу проведения занятий в школах, ВУЗах и других учебных заведениях.
Если у вас возникает желание провести подобные встречи и занятия по разным темам со своими детьми, обращайтесь ко мне в личку.
У меня пока остались возможности и время для работы с ребятами.
Отзывы и комментарии детей, выражаемые словами родителей, можно найти у меня в социальных сетях к фотографиям с занятий.
Только теперь у меня появилось одно обязательное условие.
Это получение согласия от родителей на проведение подобных занятий со своими детьми.

Ранее я проводил удаленные индивидуальные встречи с Коллегами. Сейчас мы переходим в формат средних групп, потому что количество обращений растет, а времени у меня больше не становится. Индивидуальные встречи возможны только в формате платных консультаций. По всем вопросам обращаться в личку в контакте. Подробнее здесь.

***
Сейчас я провожу удаленные занятия по курсу «Практикующий Инвестор» весной и осенью.
В апреле закончила обучение 20 взрослая группа.
По планам на следующую группу записаться можно у меня в контакте.
Отзывов пока не очень много, но их можно прочесть вот здесь.

Планируется серия игр Финансовый супермаркет – Приватизация 2.0 на удаленке. Записаться можно в контакте.

Объем работ за последнее время значительно вырос, поэтому ищу возможности передачи большей части своих обязанностей ребятам.

О Тратах и Капитале.

С января 2022 года я перестал вести учет Трат досконально. Просто косвенно отслеживаю остатки на депозитах и в облигациях.

Траты за этот месяц получились не очень высокими. Продолжается следующий этап по строительству дома. Остаются небольшие вопросы с забором и дорогой. Завершился этап строительства крыши. Ждем установки дверей и окон. После чего нам предстоит внутренняя отделка и косметический ремонт.

***
Продолжаю работать над своими проектами, которые требуют все больших финансовых и прочих вливаний.

Новые проекты, по переоборудованию спортивного зала и строительства на стадионе требуют много времени, сил и средств, поэтому я продолжаю зарабатывать деньги, чтобы создать что-то доброе и полезное для жителей города. Параллельно показывая личным примером, что это доступно каждому, если разумно распорядиться своими ресурсами.

***
Капитал держится на приемлемом уровне.

Моей основной задачей сейчас остается наращивание Денежного Потока и Подушки Безопасности. При этом, я стараюсь не забывать и о росте курсовой стоимости портфеля. И о разумном балансировании между классами активов и стоимостью денег во времени.

Чего желаю каждому инвестору!

О рынке.

Рынок продолжает вести себя в рамках основного сценария. И держится вокруг планируемых Дивидендных доходностей, в зависимости от риска на ту или иную бумагу, с учетом текущей ситуации и последующего выравнивания доходностей.
Поэтому продолжаем действовать в рамках своей Стратегии и не переживаем по пустякам.
Денежный поток пока распределен по инструментам. Жду очередного всплеска волатильности, для выкупа новых перспективных идей и других прекрасных возможностей.
Мое текущее положение все еще не позволяет сорить деньгами, поэтому приходится немного жадничать при покупке Акций!

Всем удачных инвестиций!

  •  
  •  
  •  

2 комментария

  1. Как всегда, очень интересно. Удачи во всех начинаниях! Небольшая просьба: не могли бы вы вкратце объяснять логику покупок конкретных бумаг в месячных отчётах? Любопытно почему в этот раз ваш выбор пал именно на акции металлургов?

    1. Спасибо большое!

      Ну в этом случае все просто.
      У меня их не хватает по Структуре и по Стратегии.
      Повезло с ценами, вот и увеличивал количество.

      В 2025 году еще больше отошел от активного управления и нарастил доли по металлургам до должного значения.
      9 января полностью переформатировал портфель на одном из счетов.
      Но не смогу его транслировать больше, чтобы не подвергать риску своих читателей.

Оставить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.

Капча. Решите уравнение Капча загружается...

Подпишитесь на нашу рассылку и присоединяйтесь к 612 остальным подписчикам.