Работа по портфелю. Газпром.

Сразу после закрытия убыточной позиции по Нюрбе (смотри ранее), которую я совершил тактически высвобождая кеш под свои дополнительные цели, у нас появляется возможность сальдировать их с прибылью.

А вот здесь возникает дополнительное количество забот, хлопот и расчетов.

Итак.
По объему позиций для сальдирования прибыли с убытками мне подошли бы две компании по данному брокерскому счету.

По счастливому стечению обстоятельств ими оказались акции Газпрома и префы МГТС.

Поэтому пришлось рассчитывать варианты с точки зрения риска, стоимости, доходности, потенциально упущенной выгоды, даже с технической точки зрения, ну и разумеется стратегически от общей ситуации по всему портфелю.

Для себя рассматриваю потенциальные дивы в префах МГТС порядка 150-200 рублей за 2020 год. Хочется конечно увидеть чуть больше, (с учетом коронакризиса, невыплаченных дивов прошлого года и вынужденного просиживания людьми карантина с просмотром ТВ, залипанием в интернете и обзвоном родственников), хотя бы порядка 300 рублей.

Но понимая человеческую природу я всегда придерживаюсь сценария чуть ниже среднего.

Получается, ориентировочные дивы от текущей цены порядка 7-8%, за ними идет ограниченный потенциал роста курсовой стоимости в долгосрочной перспективе. Поэтому для меня МГТС — классическая рыночная дивидойная корова.

А что там у нас с Газпромом?

Потенциальные дивы порядка 8-9 рублей. При оптимистичном сценарии могут принудительно довести до 15-16.
То есть, для меня, с большей вероятностью здесь будут дивы порядка 3-6% по году от текущей стоимости.
С другой стороны, у нас имеются серьезные перспективы роста будущих лет.
Благодаря чему акции Газпрома могут хорошенько добавить в цене.
На этот случай у меня остается еще три четверти позиции.

А вот этим небольшим объемом я могу в очередной раз положить часть горячего кеша в свой карман.

Вообще, я постоянно слышу фразы о том, что Газпром излишне политизирован, ужасно монополяризирован, слишком социализирован и бла бла прочий негатив по компании.
Только вся эта и прочая суета не мешают мне лично еще с 2007 года зарабатывать на акциях Газпрома.

Именно Газпром обеспечивает мне несколько месяцев жизни. Раньше, чаще за счет роста курсовой стоимости. Сейчас практически равнозначно с дивидендами, потому что торговать стал реже, да и сами дивы значительно выросли.

Еще в 2016 году именно Газпром сыграл ключевую роль в моем восстановлении. Когда закрыв половину позиции на фондовом рынке, я перенес ее частично на срочку, полностью восстановив там. А свободный кеш ушел в стоимостные истории. Потом перегружался обратно в июле 2017 года купив те самые акции, которые вчера продал. Вернув еще в 2017 году все в прежнее русло, слегка нарастив Капитал.

Мне нравится Газпром, я люблю его всплески волатильности, которые можно усиливать с помощью срочного рынка.
Когда движение на обычном рынке порядка 7-10%, на фьючах мы сразу видим 30-40%, на опционах же все 80-120%, но временные периоды мне были неподвластны, из за чего количество прибыльных сделок заметно сокращалось. И я пришел к логическому выводу не ограничивать себя во времени, используя с тех самых пор гораздо чаще фьючерсы, чем опционы.

В итоге, что я вижу сейчас?

Закрыв позицию, получаю свободный кеш, для перевода в ВТБ. Сальдирую прибыли с убытками. В принципе, могу воспользоваться трехлетней льготой. Жду просадки и восстанавливаю позицию с легким набором средней цены покупки.

Что совершенно не критично, учитывая мой переход в Апельсиновый портфель, когда я займусь пассивным сбором сливок волатильности. И количество сделок может возрасти. Потому что я уже не стану их оценивать как Активный Инвестор.
Хотя, кто знает, что нас ждет в будущем…

Общая прибыль по этой Газпромовской позиции составила порядка 80% с июля 2017 года по апрель 2021 года, а с учетом дивов 118%.

И пусть я купил акции в в июле 2017 не по самой выгодной цене, зато за три дня до отсечки, быстро вернув обратно свои 8 рублей на бумагу, а за ними еще и рост курсовой стоимости.

По поводу Газпромовских разочарований я хочу лишь отметить, что можно просто научиться его готовить, либо исключить из меню.

У меня тоже имеются акции, которые я обхожу стороной самым исключительным образом.

Ну не научился я их готовить, Коллеги.

Невозможно зарабатывать на всем и везде.
Можно просто научиться контролировать математику риска.
На что способен даже пятиклассник.

Я не знаю, что нас ждет на рынке дальше, да мне это и не нужно знать. В любом случае, время все расставит по своим местам. А Стратегия обрекает меня на то, что в следующем году я стану богаче, чем в предыдущем.

Это так же просто, как и то, что за весной следует лето, затем осень, зима и так далее.

Посмотрим, что еще нам приготовит Мистер Маркет в этом году.

В принципе, год начинается очень интересно!

#Глазов, #МояУдмуртия, #ПортфельИнвестора, #Управление, #Структура, #Расчет, #ОФЗ, #Газпром, #Срочка, #Фьючи, #Опционы, #Психология, #Логика, #Решение, #Риски, #СчитаемСами, #ЧеловеческаяГлупость, #ДенежныйПоток, #Доходность, #Мойпутьинвестора, #ЛИБ, #Лениваяинвестиционнаяблондинка